2015年の各アセットクラスの投資パフォーマンス

2015年の各アセットクラスのリスク・リターン・シャープレシオをまとめました。

拙作ポートフォリオ・アナライザーを用いて、2015年1月から2015年12月までのパフォーマンスを調査しています。

リスク・リターン・シャープレシオ

各アセットクラスのインデックス

各インデックスは、すべて配当込みです。

先進国や新興国のインデックスは、すべて為替ヘッジなし・円ベースです。

株式

• 国内株式…TOPIX
• 先進国株式…MSCI-KOKUSAI
• 新興国株式…MSCIエマージング・マーケット・インデックス

債券

• 国内債券…NOMURA-BPI総合
• 先進国債券…シティ世界国債インデックス（除く日本）
• 新興国債券…JPモルガンGBI-EMグローバル・ディバーシファイド

REIT

• 国内REIT…東証REIT指数
• 先進国REIT…S&P先進国REIT指数（除く日本）
• 新興国REIT…S&P新興国REIT指数

その他

• 金…金1gあたりの理論価格
• 預金…普通預金の平均年利率

分析

• 国内株式のみが好調で、他のアセットクラスは軒並み、大幅なマイナスに転じています。
• 新興国のアセットクラスを中心に、チャイナショックの影響を物語る結果となっています。
• 無国籍通貨として需要の旺盛な金は、リターンが-9.66%と冴えませんでした。

まとめ

私のポートフォリオは、個別株のサテライト投資が好調だったためにプラスとなりましたが、読者の皆様はいかがでしょうか。

2015年は、世界分散投資を実践されている多くの方にとって、不遇な1年だったかもしれません。

読者の皆様もご承知の通り、投資の世界では、山もあれば谷もあります。

2016年は、チャイナショックの再来を思わせる急落で幕を開けましたが、相場によって投資行動を変えることなく、しっかりと先を見据えてポートフォリオを管理していきたいと、私は考えています。